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MillionaireGuide

Alternatif et émergent

Prêt entre particuliers

Prêter directement aux emprunteurs et encaisser l'intérêt que les banques gardent

Mis à jour le 2026-08-04

En un coup d'œil

Capital nécessaire
Capital moyen500 $ - 10 k$
Délai avant le premier revenu
MoisCompatible temps partiel
Plafond de revenus
Remplacement de salaire~30 k$ - 80 k$/an
Risque
Élevé4 sur 5
Modèle d'effort
Passif
Route vers la richesse
Capitalisation
Scalabilité
4 sur 5
Concurrence
1 sur 5
Revenus typiques
4 à 9 % nets de défauts en conditions normales, sensiblement moins en récession
Coût de démarrage
Souvent 500 $ à 5 000 $ de minimum, selon la plateforme

Comment ça marche

Des plateformes mettent en relation ceux qui veulent emprunter et ceux qui veulent prêter, en prenant une commission et en gérant le recouvrement. Vous recevez intérêts et capital chaque mois. Le taux affiché est toujours supérieur à celui d'un livret, et la différence est un risque de crédit que vous assumez directement au lieu de le laisser à une banque.

Comment démarrer

  1. 01

    Évaluez la plateforme avant les prêts

    Antécédents sur un cycle de crédit complet, sort des fonds en cas de faillite de la plateforme, et ségrégation des avoirs clients. Plusieurs plateformes se sont effondrées en emportant l'argent des prêteurs.

  2. 02

    Répartissez sur de nombreux petits prêts

    Un défaut isolé doit être insignifiant. Cela signifie des centaines de petites positions et non quelques grosses, ce qui est la discipline la plus importante sur cet actif.

  3. 03

    Jugez les rendements après défauts, pas avant

    Un affichage à 11 % avec 5 % de défauts fait 6 % avant impôt. Le chiffre annoncé est rarement le chiffre pertinent.

  4. 04

    Comprenez les conditions de liquidité

    Des marchés secondaires existent sur certaines plateformes et s'assèchent exactement quand tout le monde veut sortir. Supposez que le capital est engagé pour la durée du prêt.

  5. 05

    Limitez la part dans votre portefeuille

    Le rendement ajusté du risque justifie rarement une allocation importante, et les corrélations montent quand l'économie faiblit.

Compromis honnêtes

Ce qui fonctionne

  • Des rendements affichés supérieurs aux livrets et aux obligations d'État
  • Un revenu mensuel incluant intérêts et remboursement de capital
  • Largement passif une fois les règles d'investissement automatique configurées
  • Réellement décorrélé des marchés actions en conditions normales

Ce qui ne fonctionne pas

  • Un vrai risque de perte en capital ; ce sont des prêts non garantis à des particuliers ou à de petites entreprises
  • Les défauts montent fortement en récession, exactement quand les autres actifs baissent aussi
  • Illiquide, avec des marchés secondaires qui cèdent sous la pression
  • Les intérêts sont généralement imposés comme un revenu au taux plein

Risques et modes d'échec

  • La faillite de la plateforme, risque non théorique qui s'est produit à plusieurs reprises
  • Des taux de défaut supérieurs aux modèles en cas de retournement
  • Une protection des dépôts limitée voire inexistante comparée à un compte bancaire

Questions fréquentes

Généralement 4 à 9 % nets de défauts en conditions clémentes. Les plateformes affichent des taux bruts, et l'écart entre brut et net est toute la question. En récession, les rendements nets sont tombés à zéro ou en dessous sur certaines plateformes.

Non. Ce sont des prêts non garantis sans la protection des dépôts d'un compte bancaire, et la plateforme elle-même est un point de défaillance. La diversification sur des centaines de prêts réduit l'impact d'un défaut isolé mais ne fait rien contre un retournement systémique.

Rendement plus élevé, risque sensiblement plus élevé et liquidité bien pire. Les obligations d'État protègent le capital ; le prêt entre particuliers vous paie pour accepter d'en perdre une partie. Ils servent des objectifs différents et ne se substituent pas l'un à l'autre.

Méthodes liées

Obligations et emprunts d'État

Investissement

Capital
500 $ - 10 k$
Premier revenu
Mois
Risque
Plafond
Revenu d'appoint

Investissement en dividendes

Investissement

Capital
10 k$ et plus
Premier revenu
Mois
Risque
Plafond
Six chiffres

Investissement en fonds indiciels

Investissement

Capital
Moins de 500 $
Premier revenu
Années
Risque
Plafond
Six chiffres

Investissement providentiel

Investissement

Capital
10 k$ et plus
Premier revenu
Années
Risque
Plafond
Sans plafond